Tato práce bude sloužit k celkovému pochopení zátěžových testů pojišťoven, které jsou pravidelně uskutečňovány jednou za dva roky. Zároveň by práce měla pomoci úspěšně pochopit principy a důležitost regulace pojistného trhu. Diplomová práce zobrazuje průběh zátěžového testování a představuje jednotlivé instituce, které se na regulaci a dohledu podílejí. Součástí je modelový příklad zátěžového testu pro dvě pojišťovny, které působí na českém pojistném trhu. Pro testování jsou definovány dva základní scénáře. První scénář testuje odolnost při vzniku finanční krize a druhý v případě přírodní katastrofy. Příklad je sestaven na základě metody výpočtu rizikového kapitálu, jehož výsledky jsou následně obohaceny o popis čtyř základních přístupů pro zvýšení odolnosti pojišťoven. Na závěr jsou poskytnuty poznatky z oblasti dohledu, které byly získány během stáže v České národní bance.
Anotace v angličtině
This work will serve to provide an overall understanding of the stress tests of insurance companies, which are regularly carried out once every two years. At the same time, the work should help to successfully understand the principles and importance of insurance market regulation. The diploma thesis shows the course of stress testing and presents the individual institutions involved in regulation and supervision. It includes a model example of a stress test for two insurance companies that operate on the Czech insurance market. Two basic scenarios are defined for testing. The first scenario tests resilience in the event of a financial crisis and the second in the event of a natural disaster. The example is compiled on the basis of the risk capital calculation method, the results of which are subsequently enriched with a description of four basic approaches to increase the resilience of insurance companies. At the end, knowledge from the field of supervision, which were gained during internship at the Czech National Bank, is provided.
Klíčová slova
Regulace, Solvency II, zátěžový test
Klíčová slova v angličtině
Regulation, Solvency II, stress test
Rozsah průvodní práce
65 s.
Jazyk
CZ
Anotace
Tato práce bude sloužit k celkovému pochopení zátěžových testů pojišťoven, které jsou pravidelně uskutečňovány jednou za dva roky. Zároveň by práce měla pomoci úspěšně pochopit principy a důležitost regulace pojistného trhu. Diplomová práce zobrazuje průběh zátěžového testování a představuje jednotlivé instituce, které se na regulaci a dohledu podílejí. Součástí je modelový příklad zátěžového testu pro dvě pojišťovny, které působí na českém pojistném trhu. Pro testování jsou definovány dva základní scénáře. První scénář testuje odolnost při vzniku finanční krize a druhý v případě přírodní katastrofy. Příklad je sestaven na základě metody výpočtu rizikového kapitálu, jehož výsledky jsou následně obohaceny o popis čtyř základních přístupů pro zvýšení odolnosti pojišťoven. Na závěr jsou poskytnuty poznatky z oblasti dohledu, které byly získány během stáže v České národní bance.
Anotace v angličtině
This work will serve to provide an overall understanding of the stress tests of insurance companies, which are regularly carried out once every two years. At the same time, the work should help to successfully understand the principles and importance of insurance market regulation. The diploma thesis shows the course of stress testing and presents the individual institutions involved in regulation and supervision. It includes a model example of a stress test for two insurance companies that operate on the Czech insurance market. Two basic scenarios are defined for testing. The first scenario tests resilience in the event of a financial crisis and the second in the event of a natural disaster. The example is compiled on the basis of the risk capital calculation method, the results of which are subsequently enriched with a description of four basic approaches to increase the resilience of insurance companies. At the end, knowledge from the field of supervision, which were gained during internship at the Czech National Bank, is provided.
Klíčová slova
Regulace, Solvency II, zátěžový test
Klíčová slova v angličtině
Regulation, Solvency II, stress test
Zásady pro vypracování
Cílem práce je na základě provedení zátěžových testů uvést doporučení v oblasti dohledu nad pojišťovnami.
Osnova:
- Základní principy a pojmy.
- Rizika v pojišťovnictví.
- Regulace a dohled v pojišťovnictví.
- Zátěžové testy a jejich tvorba.
- Modelový příklad zátěžových testů.
- Shrnutí a vlastní doporučení.
Zásady pro vypracování
Cílem práce je na základě provedení zátěžových testů uvést doporučení v oblasti dohledu nad pojišťovnami.
Osnova:
- Základní principy a pojmy.
- Rizika v pojišťovnictví.
- Regulace a dohled v pojišťovnictví.
- Zátěžové testy a jejich tvorba.
- Modelový příklad zátěžových testů.
- Shrnutí a vlastní doporučení.
Seznam doporučené literatury
CIPRA, Tomáš. Riziko ve financích a pojišťovnictví: Basel III a Solvency II. Vydání I. Praha: Ekopress, 2015. ISBN 978-80-87865-24-8.
Česká národní banka. Makrozátěžový test pojišťovacího sektoru – metodika. CNB [online]. Dostupné z: https://www.cnb.cz/export/sites/cnb/cs/financni-stabilita/.galleries/zatezove_testy/download/makrozatezovy_test_pojistovaciho_sektoru.pdf
Česká národní banka. Zátěžové testy pojišťovny metodika: Dohledové zátěžové testy vybraných pojišťoven. CNB [online]. Dostupné z: https://www.cnb.cz/export/sites/cnb/cs/financni-stabilita/.galleries/zatezove_testy/download/Zatezove_testy_pojistovny_metodika.pdf
MESRŠMÍD, Jaroslav. Regulace pojišťovnictví v EU. Praha: Professional Publishing, 2015. ISBN 978-807-4311-468.
O'DONOVAN, Gabrielle. Solvency II. Anglie: Taylor & Francis, 2014. ISBN 1472440900.
Seznam doporučené literatury
CIPRA, Tomáš. Riziko ve financích a pojišťovnictví: Basel III a Solvency II. Vydání I. Praha: Ekopress, 2015. ISBN 978-80-87865-24-8.
Česká národní banka. Makrozátěžový test pojišťovacího sektoru – metodika. CNB [online]. Dostupné z: https://www.cnb.cz/export/sites/cnb/cs/financni-stabilita/.galleries/zatezove_testy/download/makrozatezovy_test_pojistovaciho_sektoru.pdf
Česká národní banka. Zátěžové testy pojišťovny metodika: Dohledové zátěžové testy vybraných pojišťoven. CNB [online]. Dostupné z: https://www.cnb.cz/export/sites/cnb/cs/financni-stabilita/.galleries/zatezove_testy/download/Zatezove_testy_pojistovny_metodika.pdf
MESRŠMÍD, Jaroslav. Regulace pojišťovnictví v EU. Praha: Professional Publishing, 2015. ISBN 978-807-4311-468.
O'DONOVAN, Gabrielle. Solvency II. Anglie: Taylor & Francis, 2014. ISBN 1472440900.
Přílohy volně vložené
-
Přílohy vázané v práci
schémata, tabulky
Převzato z knihovny
Ne
Plný text práce
Přílohy
Posudek(y) oponenta
Hodnocení vedoucího
Záznam průběhu obhajoby
Studentka přednesla obhajobu práce s názvem: Zátěžové testy jako nástroj dohledu nad pojišťovnami. Cílem práce bylo na základě provedení zátěžových testů uvést doporučení v oblasti dohledu nad pojišťovnami.
Během rozpravy byly položeny dotazy dle posudku vedoucího diplomové práce:
Otázka č. 1: Jaká jsou v současnosti relativně nová rizika dopadající na pojišťovny a jak se jim pojišťovny snaží čelit? Řeší to současný přístup regulátora?
Otázka č. 2: Jaký je Váš odborný názor na systém dohledu v pojišťovnictví? Je ho zapotřebí? Je nutný v takových detailech nebo by stačilo naopak kontrolovat zásadní principy finančního hospodaření pojišťoven?
Následovaly dotazy dle posudku oponenta diplomové práce:
Otáčka č. 3: O jaké aspekty a oblasti by bylo možné (popř. vhodné) představený modelový příklad vylepšit nebo obohatit? Výběr a jejich volbu zdůvodněte.
Otázka č. 4: Které další činnosti a aktivity dohledu nad pojišťovnami (kromě zátěžového testování) lze považovat za zásadní z hlediska zajištění adekvátní úrovně solventnosti a kapitálové vybavenosti jednotlivých pojišťoven?
Na závěr komise položila tyto dotazy:
Otázka č. 5: Žádné nové aspekty řízení rizika se v poslední době neobjevily?
Otázka č. 6: Doporučovala byste časový interval pro testování snížit na rok, bylo by to reálné?
Otázka č. 7: Jaké je největší riziko finanční krize na pojišťovny?